Чому економити значить програвати

«Мій бідний тато вірив в економію грошей. «Зекономлений долар - це зароблений долар» - говорив часто він.

Проблема полягала в тому, що він не приділяв ніякої уваги змінам монетарної політики в країні. Все своє життя він жив економлячи і не розуміючи, що після 1971 року його долар вже не був грошима.
Вся справа в тому, що в 1971 році президент Річард Ніксон змінив грошові правила. Того року долар США перестав бути грошима і став валютою. Це було одне з найважливіших змін в сучасній історії, але лише деякі люди це зрозуміли ... »

«Аж до 1971 року американський долар був справжніми грошима, міцно пов`язаними з золотом і сріблом і тому він був відомий як срібний сертифікат. Але після 1971 американський долар став борговою розпискою Федеральної Резервної Системи США, так званої запискою «Я повинен тобі» / IOU-I Owe You - прим. перев. / від уряду США. І замість того щоб наш долар став активом, він став пасивом. На сьогоднішній день США - це найбільша нація-боржник за всю світову історію, в тому числі і через такої зміни.
Навіть побіжно переглянувши історію сучасних грошей можна легко зрозуміти чому зміни 1971 року були такими значущими.
Після Першої Світової Війни була повністю зруйнована німецька монетарна система. І хоча того було багато причин, однією з них було те, що німецький уряд могло друкувати гроші на власний розсуд. Викликаний цим грошовий потоп в свою чергу вивільнив інфляцію з-під контролю уряду. Дойчмарок було все більше і більше, але купити на них можна було все менше і менше. У 1913 році пара туфель коштувала 13 марок. До 1923 року та ж сама пара коштувала 32 трильйона марок!
А так як інфляція розрослася всі заощадження людей середнього класу знецінилися. В результаті цього середній клас захотів щоб з`явився новий лідер в країні. Адольф Гітлер був обраний Канцлером Німеччини в 1933 році і як ми всі знаємо за цим послідувала Друга Світова Війна.

Нова грошова система
В останні дні Другої Світової Війни для цілей стабілізації світових валют була прийнята Бреттон-Вудська система. Це був квазі-золотий стандарт, тобто валюти повинні були підкріплюватися золотими запасами. Ця система добре справлялася зі своєю роботою до самих 60-х років 20 століття, коли США почали імпортувати автомобілі Фольксваген з Німеччини і Тойоти з Японії. Раптово виявилося що США імпортують більше ніж експортують і виходило так що золото почало йти з країни.
Щоб припинити таку витік золота президент Ніксон в 1971 році скасував дію Бреттон-Вудської системи і американський долар замінив золото на правах всесвітньо визнаної валюти. До цього моменту ніколи ще в світовій історії номінальна валюта жодної нації не ставала всесвітніми грошима.
Щоб я міг краще це зрозуміти мій багатий тато змусив мене подивитися на такі визначення в словниках:

«Прозивним гроші: гроші (наприклад, паперові гроші), які не можуть конвертуватися в монети або металеві грошові кошти еквівалентної вартості»
Слова «не можуть конвертуватися в монети» мене напружили. І тоді мій багатий тато показав мені слово «наречення»:

«Наречення: вказівка або волевиявлення, яке створює що-небудь без або як ніби без додаткових зусиль»
Подивившись на багатого тата я запитав його: «Це що значить що гроші можуть створюватися з пустого місця?»

Киваючи він відповів: «Саме це і зробила Німеччина, а тепер і ми робимо це».
«Ось чому ті хто економить - програють» - додав він. «Я воював у Франції за часів Другої Світової Війни. Тому я завжди пам`ятаю, що Гітлер прийшов до влади саме після того, як середній клас втратив всі свої заощадження. Люди творять нерозумне коли втрачають свої гроші. »
Більшість економістів можуть не погодитися з тією взаємозв`язком яку побачив мій багатий тато між втратою заощаджень і Гітлером. Це може бути не точним академічним уроком, але я його все одно ніколи не забуду.

У період між 2000 і 2005 роками ціни на житло виросли вище власних дахів. Нафта піднялася від 10 доларів США в 1997 році до більш ніж 60 за барель в 2005 Золото виросло з 275 доларів США за унцію в 1996 році до більш ніж 475 в 2005.

Незважаючи на всі ці цінові скачки економісти з федерального уряду говорять: «Інфляція знаходиться на низькому рівні. Вона під контролем. ». Вони можу так говорити, тому що уряд повинен лише стежити за інфляцією цін на споживчі товари - НЕ цін на активи (промислові товари - прим. Перекл.). Індекс цін на споживчі товари (The consumer price index - CPI) - це датчик тиску, за яким стежить уряд, тому що їм потрібно бути впевненими в тому, що споживач досягає успіху в отриманні вигідних цінових знижок в супермаркетах Уол-Март, що насправді не представляє такого вже неможливого події через китайської політики цінового демпінгу.

Проблема полягає в тому, що наші ж долари повертаються до нас в США і купують наші активи. Простіше кажучи, ми направляємо готівку за кордон на покупку товарів, а закордонні інвестори беруть ці наші готівкові і купують на них наші активи. Ось чому покупець в Уол-березні знаходить ціни зі знижками, але не може дозволити собі купити будинок, бензин, золото або акції. І ці самі «споживачі» ще й змушені турбуватися про те, що їх робочі місця йдуть за кордон.

Таким чином, інвестори шукають знижки на активи, а споживачі шукають знижки на товари і наполегливо продовжують економити гроші, які вже не є справжніми грошима. Це ще одна з причин, по якій багаті стають ще багатшими.

Увага, тільки СЬОГОДНІ!